1、本論文是關(guān)于我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險生成機(jī)理與管理機(jī)制的研究。研究的基本思路是:在借鑒前人理論研究成果和相關(guān)理論的基礎(chǔ)上，結(jié)合我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)、流通和消費的實際，基于整體供應(yīng)鏈風(fēng)險管理的視角，系統(tǒng)地充實和完善了鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理的概念框架。在該概念框架的統(tǒng)領(lǐng)下，以發(fā)達(dá)國家鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理經(jīng)驗為標(biāo)準(zhǔn)，對比分析了我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險問題的特征，并通過定量分析發(fā)現(xiàn)了缺少供應(yīng)鏈核心環(huán)節(jié)和缺乏有效供應(yīng)鏈制度安排

2、是價格風(fēng)險問題形成的根源。針對問題的根源并結(jié)合我國國情，設(shè)計了以建設(shè)全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場為基礎(chǔ)、以創(chuàng)新鮮活農(nóng)產(chǎn)品中遠(yuǎn)期現(xiàn)貨嵌入式期權(quán)合約為手段、以締造鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融體系為保障的鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈協(xié)同價格風(fēng)險管理機(jī)制。最后，以促進(jìn)鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈協(xié)同價格風(fēng)險管理機(jī)制真正發(fā)揮作用為目標(biāo)，提出了相應(yīng)的政策建議。
　　1.論文的主要內(nèi)容
　　本論文的研究內(nèi)容從結(jié)構(gòu)上可分為理論研究、問題分析、風(fēng)險生成機(jī)理研究、風(fēng)險管理

3、機(jī)制研究和政策建議五大部分。(1)理論研究。在綜合應(yīng)用價格理論、交易成本理論、供應(yīng)鏈管理理論、供應(yīng)鏈風(fēng)險管理理論、供應(yīng)鏈金融理論和決策理論的基礎(chǔ)上，針對本論文研究問題進(jìn)行概念化的概念框架設(shè)計。(2)問題分析。通過鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理的國際比較以及我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的價格風(fēng)險管理歷程回顧，并運用統(tǒng)計數(shù)據(jù)分析了目前存在的問題特征和表現(xiàn)。(3)風(fēng)險生成機(jī)理研究。實證分析了我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險生成的主要因素和傳導(dǎo)效應(yīng)，揭示了其

4、價格風(fēng)險的生成機(jī)理。(4)管理機(jī)制研究。根據(jù)理論與實證分析，結(jié)合我國的國情，構(gòu)建了基于鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈結(jié)構(gòu)優(yōu)化的價格風(fēng)險管理模式，設(shè)計了基于鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融的協(xié)同價格風(fēng)險管理機(jī)制。(5)政策建議。根據(jù)本文研究的結(jié)論和以促進(jìn)鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈協(xié)同價格風(fēng)險管理機(jī)制真正發(fā)揮作用為目標(biāo)，從宏觀、中觀和微觀三個層面提出了相應(yīng)政策建議。
　　2.論文的基本結(jié)論
　　(1)我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險較大，供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理問題突出我國

5、糧食價格波動的方差僅為8.10144，而生豬格波動方差為27.95795，價格波動劇烈程度是糧食的3.5倍。總體來看，大部分人們?nèi)粘Ｉ钪邢M最多的鮮活農(nóng)產(chǎn)品的價格波動劇烈程度都是糧食價格波動劇烈程度的2倍左右。同時，我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險大，這也暴露出風(fēng)險管理方面存在著批發(fā)市場未發(fā)揮應(yīng)有功能、訂單契約形同虛設(shè)、價格劇烈波動難以調(diào)控、流通費用居高不下、供應(yīng)鏈利益分配嚴(yán)重扭曲五個最為突出的問題。
　　(2)實證研究表明，我國鮮

6、活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險大的主要生成因素是交易成本實證分析表明，交易成本對我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品價格波動的影響都較高，除開肉禽和禽蛋的交易成本影響在20％左右外，蔬菜、水果、水產(chǎn)品、鮮奶等的交易成本影響都超過了40％。交易成本對大部分鮮活農(nóng)產(chǎn)品的影響都是對糧食影響的2倍左右，這正好能解釋為什么大部分鮮活農(nóng)產(chǎn)品的價格波動劇烈程度是糧食價格波動程度的2倍左右。
　　(3)生產(chǎn)和零售價格指數(shù)波動相互傳導(dǎo)效應(yīng)的三區(qū)制閥值協(xié)整分析表明，缺少供應(yīng)鏈核心

7、環(huán)節(jié)和缺乏有效供應(yīng)鏈制度安排導(dǎo)致的雙重邊際效應(yīng)和牛鞭效應(yīng)是產(chǎn)生高額交易成本的根源蔬菜、禽蛋、肉禽、水產(chǎn)品、水果、鮮奶六大類鮮活農(nóng)產(chǎn)品綜合生產(chǎn)價格指數(shù)波動和綜合零售價格指數(shù)波動的三區(qū)制閥值協(xié)整分析表明，蔬菜的中區(qū)間樣本比率為66.7％、水產(chǎn)品為62.9％、水果為54.3％、鮮奶為30.6％、禽蛋為25.7％和肉禽為16.7％。由于中間區(qū)制里的兩個樣本時間序列之間不是協(xié)整關(guān)系而是隨機(jī)關(guān)系，這就說明我國大多數(shù)種類的鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈正常的市場價

8、格波動傳導(dǎo)效應(yīng)較小，而缺少供應(yīng)鏈核心環(huán)節(jié)和缺乏有效供應(yīng)鏈制度安排導(dǎo)致的雙重邊際效應(yīng)和牛鞭效應(yīng)等人為因素產(chǎn)生的高額交易成本形成了較大的閥值區(qū)間，導(dǎo)致生產(chǎn)和零售價格指數(shù)有較大比率的樣本位于閥值區(qū)間之內(nèi)。
　　(4)構(gòu)建全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場作為供應(yīng)鏈的核心環(huán)節(jié)，既能優(yōu)化我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈結(jié)構(gòu)，又能解決我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品總體供需均衡而局部供需失衡導(dǎo)致的價格風(fēng)險我國疆域遼闊而且自然環(huán)境和地形地貌復(fù)雜，人口眾多又分布零散導(dǎo)致消費極為

9、分散，聯(lián)產(chǎn)承包責(zé)任制決定生產(chǎn)非常分散，使得傳統(tǒng)以批發(fā)市場、零售商等作為核心節(jié)點的供應(yīng)鏈結(jié)構(gòu)并不適合我國的實際國情。因此，本文提出結(jié)合現(xiàn)代信息技術(shù)、電子商務(wù)、第三方專業(yè)物流和現(xiàn)有實體批發(fā)市場來建設(shè)全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場，并以此作為我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的核心環(huán)節(jié)，這不但能減少投入、增加信息對稱程度、降低交易費用、減少流通耗損，而且還能促進(jìn)我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品的跨區(qū)域流動，有效解決鮮活農(nóng)產(chǎn)品總體供需均衡而區(qū)域局部失衡的問題。
　　(

10、5)以全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場為依托的鮮活農(nóng)產(chǎn)品中遠(yuǎn)期現(xiàn)貨嵌入式期權(quán)合約既能取代目前多種訂單契約，又能更有效地分散和規(guī)避鮮活農(nóng)產(chǎn)品價格風(fēng)險以全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場為依托，通過對該市場上交易的中遠(yuǎn)期現(xiàn)貨合約嵌入期權(quán)而形成鮮活農(nóng)產(chǎn)品中遠(yuǎn)期現(xiàn)貨嵌入式期權(quán)契約，并對該期權(quán)價格采用時間彈性期權(quán)費用定價機(jī)制，使得該嵌入式期權(quán)合約既具有中遠(yuǎn)期現(xiàn)貨合約的特點又具有期權(quán)合約的特點。購買者的嵌入式期權(quán)合約雖然不能轉(zhuǎn)讓，但可以根據(jù)自己的資源

11、稟賦和風(fēng)險偏好選擇合適時機(jī)退出并重新優(yōu)化配置自己的資源。另外，嵌入式期權(quán)合約還在解決合約賣出者的生產(chǎn)或購買資金壓力、訂單融資、引導(dǎo)鮮活農(nóng)產(chǎn)品按標(biāo)準(zhǔn)生產(chǎn)等方面具有重要作用。
　　(6)以全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場作為組織者和協(xié)同管理者構(gòu)建鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈金融體系，能有效增加供應(yīng)鏈的協(xié)同風(fēng)險管理能力和進(jìn)一步凸顯供應(yīng)鏈的協(xié)同效應(yīng)全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場不但是供應(yīng)鏈的核心環(huán)節(jié)，而且是信息流、資金和物流的流轉(zhuǎn)中樞，因此有能力通

12、過引入社會資金而構(gòu)建以電子批發(fā)市場為組織者和協(xié)調(diào)管理者的供應(yīng)鏈金融體系，從而從根源上解決鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈因資金不足導(dǎo)致的季節(jié)性價格風(fēng)險、陷入蛛網(wǎng)模型困境的周期性價格風(fēng)險和因機(jī)會主義與投機(jī)心理造成的各種人為價格風(fēng)險。這對于拓展我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的融資渠道、加深供應(yīng)鏈參與者之間的協(xié)同程度、增強(qiáng)整個供應(yīng)鏈的價格風(fēng)險管理能力、保障鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的健康發(fā)展、減少鮮活農(nóng)產(chǎn)品最終零售價格波動、穩(wěn)定宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)展和保持社會穩(wěn)定都具有重要意義。

13、　　3.論文的創(chuàng)新點
　　(1)充實和完善了基于整個供應(yīng)鏈視角的鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險形成與風(fēng)險管理分析框架本論文以鮮活農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)、流通和消費的動態(tài)不確定性出發(fā)點，基于整個鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的視角，以非市場風(fēng)險因素形成的交易成本為主要邏輯線索，充實和完善了系統(tǒng)分析鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險形成機(jī)理和風(fēng)險管理機(jī)制的概念框架。相對于前人僅基于鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈某個具體環(huán)節(jié)分析其價格風(fēng)險而言，更能準(zhǔn)確把握鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈的價格風(fēng)險形成機(jī)理和

14、設(shè)計出更完善的風(fēng)險管理機(jī)制，而且這種分析方式更具普適性，能應(yīng)用于其他供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理之中。
　　(2)實證研究發(fā)現(xiàn)了導(dǎo)致鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險大的主要成因是缺少供應(yīng)鏈核心環(huán)節(jié)和缺乏有效供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理制度安排而導(dǎo)致的交易成本過高鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險的成因問題是近年來我國社會各界廣為爭議的話題，本文通過定量的分析方法，發(fā)現(xiàn)了導(dǎo)致其價格風(fēng)險大的根源是我國鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈缺少供應(yīng)鏈核心環(huán)節(jié)和缺乏有效供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理制度安排。

15、這為鮮活農(nóng)產(chǎn)品價格風(fēng)險成因爭議形成共識、為我國政府制定鮮活農(nóng)產(chǎn)品價格調(diào)控政策提供了較為可信的理論基礎(chǔ)。
　　(3)構(gòu)建了以建設(shè)全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場為基礎(chǔ)、以創(chuàng)新鮮活農(nóng)產(chǎn)品中遠(yuǎn)期現(xiàn)貨嵌入式期權(quán)合約為手段、以締造供應(yīng)鏈金融體系為保障的協(xié)同價格風(fēng)險管理機(jī)制本文設(shè)計的鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理機(jī)制是以建設(shè)作為供應(yīng)鏈核心環(huán)節(jié)的全國公益性鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場為基礎(chǔ)，以創(chuàng)新鮮活農(nóng)產(chǎn)品中遠(yuǎn)期現(xiàn)貨嵌入式期權(quán)合約為手段、以締造供應(yīng)鏈金

16、融體系為保障進(jìn)行協(xié)同價格風(fēng)險管理。本文設(shè)計的鮮活農(nóng)產(chǎn)品供應(yīng)鏈價格風(fēng)險管理機(jī)制相對于前人提出的機(jī)制或?qū)Σ哂袃牲c優(yōu)勢，第一就是更注重從供應(yīng)鏈自身的實際情況進(jìn)行價格風(fēng)險管理，即更注重風(fēng)險管理的可行性和可操作性，第二是更注重從供應(yīng)鏈的全局視角進(jìn)行協(xié)同價格風(fēng)險管理，即從整體上進(jìn)行價格風(fēng)險管理而不是只考慮某個供應(yīng)鏈環(huán)節(jié)，這就增加了該創(chuàng)新價格風(fēng)險管理機(jī)制的適應(yīng)性和實用性。
　　4.論文的政策建議
　　(1)宏觀層面的政策建議①建立保障鮮活

17、農(nóng)產(chǎn)品高效流通的公益性基礎(chǔ)設(shè)施和流通相關(guān)配套設(shè)施的財政扶持政策。包括財政扶持鮮活農(nóng)產(chǎn)品電子批發(fā)市場完善自身的基礎(chǔ)設(shè)施政策和財政撥款建設(shè)與電子批發(fā)市場合作的實體批發(fā)市場保鮮庫房與物流設(shè)施政策;②建立和完善鮮活農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)與流通的補(bǔ)貼、稅收、金融與保險制度。包括完善鮮活農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)、流通的補(bǔ)貼政策和消費者高價格消費的補(bǔ)貼政策，生產(chǎn)與流通的免稅或減稅政策，以及建立強(qiáng)制鮮活農(nóng)產(chǎn)品保險制度等;③完善鮮活農(nóng)產(chǎn)品的相關(guān)法律法規(guī)。盡快出臺我國的批發(fā)市場法，

18、并完善生產(chǎn)與流通中的相關(guān)法規(guī)以增強(qiáng)法規(guī)的可操作度。
　　(2)中觀層面的政策建議①建立健全鮮活農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量安全標(biāo)準(zhǔn)體系和市場準(zhǔn)入機(jī)制。包括建立健全鮮活農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量等級標(biāo)準(zhǔn)、安全標(biāo)準(zhǔn)體系、市場準(zhǔn)入機(jī)制等;②完善鮮活農(nóng)產(chǎn)品市場行情監(jiān)測預(yù)警制度。重點完善信息監(jiān)測統(tǒng)計、市場信息服務(wù)、市場分析預(yù)警、市場運行調(diào)控和生產(chǎn)者經(jīng)營能力培育等五項基礎(chǔ)制度。
　　(3)微觀層面的政策建議①盡快完善新型職業(yè)農(nóng)民培養(yǎng)機(jī)制。首先要有關(guān)于農(nóng)民的社會與經(jīng)濟(jì)政策